Análise do Fundo Imobiliário RBR ALPHA MULTIESTRATÉGIA REAL ESTATE (RBRF11)
Resumo do Relatório de Maio de 2025:
- Rendimento por cota: Não há rendimentos a distribuir no mês.
- Taxa de administração a pagar: R$ 765.474,02.
- Taxa de performance a pagar: R$ 0,00.
- Índice de endividamento (Passivo / Patrimônio Líquido): 0,23%.
- Índice de alavancagem financeira (Ativo / Patrimônio Líquido): 1,00.
- Índice de solvência geral (Ativo / Passivo): 429,19.
- Rentabilidade Efetiva Mensal: 0,00%.
- Dividend Yield do Mês: 0,00%.
- O fundo investe principalmente em FIIs (R$ 906.180.497,50), CRIs (R$ 140.281.075,62) e LCIs (R$ 45.567.381,45).
- Liquidez: R$ 85.069.528,29 mantidos para necessidades de liquidez.
Análise Comparativa (Fevereiro, Março, Abril e Maio de 2025):
- Número de cotistas: Houve uma diminuição contínua no número de cotistas. Fevereiro: 123.818, Março: 122.865, Abril: 118.918, Maio: 118.450.
- Patrimônio líquido: Houve um aumento contínuo no patrimônio líquido. Fevereiro: R$ 1.128.626.254,36, Março: R$ 1.153.137.697,07, Abril: R$ 1.172.732.807,17, Maio: R$ 1.174.746.495,00.
- Valor patrimonial da cota: Houve um aumento contínuo no valor da cota. Fevereiro: R$ 8,249728, Março: R$ 8,428895, Abril: R$ 8,572126, Maio: R$ 8,586845.
- Taxa de administração: A taxa de administração a pagar aumentou. Fevereiro: R$ 680.258,49, Março: R$ 713.323,66, Abril: R$ 729.025,43, Maio: R$ 765.474,02.
- Rentabilidade e Dividend Yield: A rentabilidade efetiva mensal e o Dividend Yield foram de 0,00% em Abril e Maio. Em Fevereiro, a rentabilidade foi de 2,5672% e o dividend yield foi de 0,7963%.
- Alocação de Ativos:
- FIIs: A alocação em FIIs aumentou em Março e Abril, mas diminuiu em Maio. Fevereiro: R$ 907.142.945,15, Março: R$ 924.143.736,20, Abril: R$ 945.041.773,09, Maio: R$ 906.180.497,50.
- CRIs: A alocação em CRIs aumentou ligeiramente em Março e se manteve estável em Abril, mas diminuiu expressivamente em Maio. Fevereiro: R$ 113.203.859,93, Março: R$ 160.691.497,90, Abril: R$ 160.766.571,14, Maio: R$ 140.281.075,62.
- LCIs: A alocação em LCIs diminuiu em Março e Abril, mas se manteve relativamente estável em Maio. Fevereiro: R$ 87.323.298,29, Março: R$ 44.616.391,62, Abril: R$ 45.071.853,03, Maio: R$ 45.567.381,45
- Necessidades de Liquidez: Houve um aumento significativo nos valores mantidos para necessidades de liquidez em Maio.
Em resumo, o fundo apresentou aumento de patrimônio e valor da cota, mas diminuição no número de cotistas e rentabilidade. Houve uma alteração na alocação de ativos, com diminuição em FIIs e CRIs e aumento nas necessidades de liquidez.