Análise do Fundo Imobiliário KINEA SECURITIES (KNSC11)
1. Resumo do Relatório de Junho de 2025:
* Rendimento Estimado por Cota: R$ 0,09 (R$ 18.198.265,45 / 202.202.385 cotas)
* Taxa de Administração: 0,0954% do patrimônio líquido ao mês
* Taxa de Performance: Não há
* Índice de Endividamento: 11,96% (R$ 213.102.398,94 / R$ 1.781.246.617,52)
* Índice de Alavancagem Financeira: 1,12 (R$ 1.994.349.016,46 / R$ 1.781.246.617,52)
* Índice de Solvência Geral: 9,36 (R$ 1.994.349.016,46 / R$ 213.102.398,94)
* Rentabilidade Efetiva Mensal: 1,0830%
* Dividend Yield: 1,0223%
* Valor Patrimonial da Cota: R$ 8,809227
* Composição da Carteira:
* CRI: R$ 1.956.399.344,92
* FII: R$ 2.502.770,78
* Disponibilidades + Títulos Públicos: R$ 30.507.268,55
* Número de Cotistas: 219.913
2. Análise Comparativa (Abril, Maio e Junho de 2025):
* Número de Cotistas: Houve um aumento constante no número de cotistas ao longo dos meses: 208.091 (Abril), 215.704 (Maio) e 219.913 (Junho).
* Patrimônio Líquido: O patrimônio líquido apresentou um leve crescimento: R$ 1.778.512.951,22 (Abril), R$ 1.780.166.026,45 (Maio) e R$ 1.781.246.617,52 (Junho).
* Valor Patrimonial da Cota: O valor da cota também teve um pequeno aumento: R$ 8,795707 (Abril), R$ 8,803882 (Maio) e R$ 8,809227 (Junho).
* Rendimentos a Distribuir: Os rendimentos a distribuir tiveram uma tendência de queda: R$ 22.242.286,48 (Abril), R$ 20.220.276,60 (Maio) e R$ 18.198.265,45 (Junho).
* Dividend Yield: O Dividend Yield também apresentou uma queda: 1,2657% (Abril), 1,1369% (Maio) e 1,0223% (Junho).
* Taxa de Administração: A taxa de administração em relação ao patrimônio líquido do mês aumentou ligeiramente: 0,0934% (Abril), 0,0997% (Maio) e 0,0954% (Junho).
* Alocação em CRI: A alocação em CRI se manteve como o principal investimento do fundo, com valores próximos ao longo dos meses.
* Necessidades de Liquidez: O montante total mantido para necessidades de liquidez apresentou diminuição ao longo dos meses: R$ 47.399.210,47 (Abril), R$ 33.025.043,33 (Maio) e R$ 30.507.268,55 (Junho).